Jak ustalił „Rynek Prawniczy”, kancelaria Dentons doradzała kontrolowanej przez biznes węgierski firmie deweloperskiej Echo Investment przy przejęciu polskiej firmy deweloperskiej Archicom od jej założycieli-właścicieli, którym doradzała kancelaria Rymarz Zdort.
W kwietniu 2021 r., po uzyskaniu zgody Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów, sfinalizowana została ogłoszona w lutym transakcja przejęcia kontroli nad wrocławską firmą deweloperską Archicom przez firmę deweloperską Echo Investment. Nabywca zawarł z jej właścicielami-założycielami Dorotą Jarodzką-Śródką, Kazimierzem Śródką oraz Rafałem Jarodzkim, przyrzeczoną wcześniej umowę nabycia od nich wszystkich udziałów w spółce DKR Investment oraz wszystkich akcji w spółce DKR Invest. Skutkiem tego było pośrednie nabycie przez Echo 16,9 mln akcji, stanowiących łącznie około 66,01 proc. kapitału w Archicomie. Zgodnie z ustaleniami stron poczynionymi w umowie przedwstępnej, z transakcji wyłączono spółkę Archicom Polska, prowadzącą działalność deweloperską poza Wrocławiem, i biuro architektoniczne Archicom Studio Projekt. W ramach transakcji Echo Investment wypuściła niezabezpieczone obligacje na okaziciela o łącznej wartości 188 mln zł, oprocentowane na 5 proc. rocznie, którymi uregulowała część zapłaty dla właścicieli sprzedających Archicom.
Wartość transakcji wynosi 428,61 mln zł. Po jej realizacji Echo Investment została największą firmą deweloperską w sektorze mieszkaniowym w Polsce. W 2021 r. rozpocznie budowę w sumie 7 tys. lokali w głównych polskich miastach. Łącznie bank ziemi daje jej możliwość wybudowania w najbliższych latach ponad 15 tys. mieszkań.
Echo Investment to czołowa w Polsce firma inwestycyjno-deweloperska realizująca inwestycje w trzech głównych sektorach rynku nieruchomości: mieszkaniowym, handlowym i biurowym. Firma skupia się obecnie na siedmiu największych polskich miastach: Warszawie, Krakowie, Łodzi, Wrocławiu, Katowicach, Gdańsku i Poznaniu. Dotychczas zrealizowała 89 projektów mieszkaniowych z blisko 10 tys. lokali w kilku najważniejszych miastach Polski. We Wrocławiu wybudowała blisko 1 tys. mieszkań, m.in. przy ulicach Przy Słowiańskim Wzgórzu, Grota-Roweckiego, w projekcie Ogrody Graua. Firma zbudowała również centrum handlowe Pasaż Grunwaldzki, nowoczesne biurowce: Aquarius, Sagittarius Business House, Nobilis Business House, West Gate, West Link, pierwszy etap kompleksu West 4 Business Hub.
W 2020 r. została sfinalizowana transakcja, w której konsorcjum funduszy nieruchomościowych PIMCO, Oaktree i Griffin Real Estate sprzedało pakiet 66 proc. akcji firmy Echo Investment węgierskiej firmie Wing z branży nieruchomości za ponad 1,2 mld zł.
Firma Archicom to deweloper działający na rynku nieruchomości mieszkaniowych i komercyjnych we Wrocławiu. Wywodzi się z utworzonej w 1986 r. jednej z pierwszych w Polsce Ludowej prywatnych spółek architektonicznych. W 1993 r. Archicom rozpoczęła działalność deweloperską remontując renesansową kamienicę przy ulicy Kiełbaśniczej we Wrocławiu, w której powstał Art Hotel. W 1997 r. rozpoczęła budowę pierwszego budynku mieszkalnego „Podkowa”, potem budynku biurowego Renaissance Business Centre, położonego w centrum Wrocławia. Dziś jest jednym z największych i najdłużej działających deweloperów na dolnośląskim rynku nieruchomości oferując mieszkania, apartamenty, lofty i biura. Wybudowała ok. 6 tys. lokali mieszkalnych na osiedlach Cztery Pory Roku, Ogrody Hallera, Olimpia Port. W 2017 r. połączyła się z innym deweloperem, firmą mLocum.
– Transakcja to wynik długotrwałych analiz przeglądu opcji strategicznych, które wskazują, że połączenie sił z ogólnopolskim deweloperem Echo Investment jest dla spółki Archicom optymalnym scenariuszem. Dołączamy do wiodącej na rynku firmy ze zróżnicowaną geograficznie i produktowo ofertą. Mariaż dwóch spółek jest gwarancją stabilności pozycji Archicomu – oświadczył w lutym 2021 r. Tomasz Ślęzak z zarządu Archicomu.
– Utrzymując wiodącą pozycję w sektorze nieruchomości komercyjnych, staliśmy się liderem na rynku mieszkaniowym. Silna marka Archicomu zapewnia naszej grupie strategiczną pozycję na niezwykle atrakcyjnym rynku, jakim jest Wrocław. Widzimy w tym mieście duży potencjał, przede wszystkim z uwagi na fakt, że wrocławski rynek mieszkaniowy jest teraz bardzo silny i ma stabilne podstawy do dalszego rozwoju – skomentował Nicklas Lindberg, prezes Echo Investment.
Kancelaria Dentons potwierdziła „Rynkowi Prawniczemu”, że doradzała w transakcji firmie Echo Investment. Obsługą kierowali partner Paweł Grabowski i managing counsel Michał Wasiak z zespołu prawa spółek, fuzji i przejęć, oraz partner Jacek Jezierski i senior associate Martyna Racz-Suchocka z zespołu nieruchomości. Wykonywali ją Natalia Ławniczak-Kozioł, Agata Iżyk, Agnieszka Kot, Natalia Greiner, Justyna Obniska, Aleksandra Łukaszyk z zespołu prawa spółek, Andrzej Włoch, Paulina Dąbek, Jacek Korcz, Karolina Ostrowska z zespołu nieruchomości, oraz Kamil Januszek z zespołu prawa własności intelektualnej i technologii.
Kancelaria Rymarz Zdort potwierdziła „Rynkowi Prawniczemu”, że doradzała właścicielom Archicomu w transakcji.
Ireneusz Walencik
