Jak ustalił „Rynek Prawniczy”, kancelaria Clifford Chance doradzała firmie handlu internetowego Allegro przy refinansowaniu zadłużenia nowymi kredytami od kilkunastu instytucji finansowych, którym doradzała kancelaria A&O Shearman (Allen Overy Shearman Sterling).
O nowym finansowaniu poinformowano w listopadzie 2025 r. Firma Allegro zawarła z osiemnastoma instytucjami finansowymi umowę o refinansowanie istniejącego zadłużenia na podstawie nowej nadrzędnej umowy kredytowej, podlegającej prawu angielskiemu, w łącznej kwocie 6 mld zł. Nowe długoterminowe finansowanie „na bardzo konkurencyjnych warunkach potwierdza zaufanie rynku do Allegro i zwiększa elastyczność finansową grupy” – poinformowała firma w Internecie, podając, iż refinansowanie wynosi: 3 mld zł nowego kredytu terminowego; 3 mld zł nowego wielowalutowego kredytu odnawialnego w równowartości 3 mld zł. Udzieliły go: PKO BP jako agent kredytu i zabezpieczeń; Bank Gospodarstwa Krajowego; Bank Handlowy w Warszawie; Bank Millennium; Bank of China (Europe) Oddział w Polsce; Bank Polska Kasa Opieki; BNP Paribas Bank Polska; CaixaBank Oddział w Polsce; Credit Agricole Bank Polska; HSBC Continental Europe; Industrial and Commercial Bank of China (Europe) Oddział w Polsce; ING Bank Śląski; mBank; Powszechny Zakład Ubezpieczeń na Życie; Powszechny Zakład Ubezpieczeń; Raiffeisenbank; Santander Bank Polska; UniCredit.
Na podstawie najnowszych ustaleń kredytobiorcy i kredytodawców „istniejące finansowanie zostanie w całości spłacone przez kredytobiorcę, a wszystkie istniejące kredyty zostaną rozliczone i zamknięte tego samego dnia, w którym sfinalizowane zostanie nowe finansowanie” , nie później niż 30 listopada 2025 r. Ostateczny termin spłaty najnowszych kredytów ustalono na listopad 2030 r., pięć lat po pierwszym uruchomieniu środków w ramach nowej umowy kredytowej. Kredytobiorca będzie mógł przedłużyć ten termin w odniesieniu do kredytu odnawialnego o kolejne pięć lat, za zgodą kredytodawców. Po przeprowadzeniu refinansowania saldo pozostającego do spłaty nadrzędnego niezabezpieczonego zadłużenia bankowego wyniesie 3 mld zł z tytułu nowego kredytu terminowego oraz 2 mld zł z 3 mld zł z tytułu nowego kredytu odnawialnego. Natomiast 1 mld zł pozostanie w rezerwie.
Nowe refinansowanie Allegro ma posłużyć na spłatę teraz wcześniejszego kredytu, z roku 2020, którego spłatę w listopadzie 2023 r. firma przedłużała do października 2027 r., w aktualnej kwocie 4 mld 957 mln zł. Wcześniej firma Allegro ogłosiła spłacenie części poprzedniego kredytu terminowego w wysokości 1 mld zł. Uplasowała też na rynku pięcioletnie obligacje o wartości 1 mld zł. W 2020 r. uzyskała poprzednie refinansowanie zadłużenia pochodzącego z 2016 r., przy wykorzystaniu środków pochodzących z nowych pożyczek oraz wpływów z emisji akcji przeprowadzonej w 2020 r., przy okazji pierwszej oferty publicznej Allegro. Ze sprzedaży nowo wyemitowanych akcji spółka pozyskała wtedy ok. 1 mld zł.
Firma Allegro prowadzi w Internecie platformę umożliwiającą sprzedaż towarów. Korzysta z niej średnio 20 mln kupujących miesięcznie, którzy mają dostęp do oferty ponad 160 tys. sprzedawców. Na początku była serwisem aukcyjnym umożliwiającym w zamian za prowizję sprzedaż różnorakich dóbr pomiędzy osobami indywidualnymi. Obecnie na platformie dominują transakcje sklepów internetowych oraz firm z klientami. Jak podaje Wikipedia, Allegro założyli w 1999 r. informatycy z Poznania. W 2000 r. przejęło je QXL.com, brytyjskie przedsiębiorstwo specjalizujące się w budowie serwisów aukcyjnych. W 2008 r. Allegro kupił koncern mediowy Naspers z Republiki Południowej Afryki za niespełna 1 mld funtów. W 2017 r. właścicielami firmy zostały fundusze inwestycyjne Cinven, Permira i Mid Europa Partners, które kupiły ją za ok. 3,25 mld dolarów. Zainwestowały w stworzenie dla odbiorców aplikacji mobilnej, poprawę logistyki i uruchomienie programu lojalnościowego opartego na abonamencie. W 2020 r. akcjonariusze Allegro przeprowadzili publiczną ofertę sprzedaży jej akcji i wprowadzili firmę na warszawską giełdę. Była to największa pierwsza oferta publiczna w Polsce. Jej wartość wyniosła 9 mld 182,5 mln zł. W obiegu giełdowym jest obecnie 71 proc. akcji Allegro. Najwięksi akcjonariusze to Permira (17,8 proc.) Cinven (10,8 proc.), Mid Europa (poniżej 5 proc.) oraz ok. 40 innych funduszy inwestycyjnych i emerytalnych. W 2022 r. firma, za równowartość ponad 4 mld zł, przejęła czeską firmę handlu internetowego Mall oraz firmę kurierską We Do od czeskich firm inwestycyjnych. Dziś działa w sześciu krajach Europy Środkowo-Wschodniej, w Polsce, Czechach, Słowenii, Chorwacji, na Słowacji i Węgrzech.
„Rynek Prawniczy” ustalił, że firmie Allegro przy najnowszym refinansowaniu zadłużenia doradzała kancelaria Clifford Chance, która poinformowała, iż obsługę wykonywali partner Andrzej Stosio, counsel Kacper Bardan, associates Krzysztof Burda, Natalia Zań.
„Rynek Prawniczy” ustalił, że instytucjom finansowym przy udzieleniu kredytu firmie Allegro doradzała kancelaria A&O Shearman, która poinformowała o tym w Internecie.
Ireneusz Walencik
